для чайников финансовый анализ Финансово-инвестиционный блог Жданова Василия и Жданова Ивана

На чем зарабатывает Уоррен Баффет, и как ему удается обыграть рынок

Уоррен Баффет – это широко известный в специализированных кругах инвестор, который занимается торговлей ценными бумагами на протяжении всей своей жизни. Даже самые опытные трейдеры сходятся во мнении, что постоянно на длительной временной дистанции нельзя обыграть рынок. Однако Баффету это удавалось и удается до сих пор.

Основа инвестиций Уоррена Баффета 

Среди инвесторов существует так называемая гипотеза эффективности рынка. Если не вдаваться в подробности, то ее краткий смысл говорит о том, что нельзя постоянно зарабатывать на инвестициях, рано или поздно должна случится сделка с большим убытком. Отчасти это мнение правдиво, так как нельзя постоянно на протяжении длительного промежутка времени, исчисляемого годами, приобретать исключительно те акции, которые в итоге всегда будут приносить прибыль. Такое возможно только при череде случайных исходов.

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

Однако Уоррен Баффет неоднократно доказывал и продолжает доказывать, что данное мнение ложно. Достаточно посмотреть открытую статистику по его дивидендам:

  • Berkshire Hathaway – постоянный рост цен примерно на 20% ежегодно;
  • S&P 500, являющаяся прямым конкурентом – среднегодовой рост в 10%;

По данным на конец 2019 года акции основного источника дивидендов Уоррена выросли.  Berkshire Hathaway поднялась в стоимости в 27 тыс. раз с момента появления.

Однако постоянный рост стоимости личной компании Уоррена Баффета не является опровержением гипотезы, так как B.H. является не фондом, а страховой организацией. То есть инвестиции куда-либо – это не единственная ее деятельность. Чтобы поспорить с гипотезой следует рассматривать набор акций, которыми владеет и когда-либо владела B.H.

Одна из стратегий Баффета

Уоррен в своих многочисленных интервью неоднократно говорил, что в вопросе торговле ценными бумагами он придерживается правил Бена Грэма. Одно из них рекомендует приобретать только дешевые акции.

Однако Warren Buffett отчасти изменил данное правило тем, что для каждой совершенной сделки он не ограничивает инвестиционный срок. То есть его цель заключается не продать купленное как можно выгоднее, а сохранить наиболее эффективные с точки зрения доходности акции в собственности.

Некоторые бумаги, которые в перспективе не будут расти в цене, естественно, продаются. Грамотная подобранная стратегия продажи, примененная в нужный период времени, в лучшем случае позволит получить с неудачной сделки минимальную прибыль, в худшем – минимизировать убытки.

Некоторые портфели Уоррен Баффет продает спустя 3-5 лет, однако наиболее эффективные сохраняются дольше. Например, та же самая компания Berkshire Hathaway владела одним портфелем акций на протяжении 21-го года, что в результате принесло прибыль со средней доходностью в 12% ежегодно за весь период.

Кто такой Уоррен Баффет и как он зарабатывает?

Исходя из стратегии торговли Баффета можно понять, что он обычный «стоимостный» инвестор. Его грандиозный успех, сохраняющийся уже на протяжении 65-ти лет – это результат грамотной торговли и колоссального опыта. Никаких уникальных секретов и правил нет.

Вложения исключительно в дешевые акции – это не самый популярный способ инвестирования. Однако статистика показывает, что такие сделки, совершаемые Уорреном, на длинном промежутке времени, приносили ему большую часть дохода, в то время как договоры о покупке дорогих ценных бумаг часто приносили убытки.

Самая обсуждаемая >10 000 просмотров >100 лайков С примером Видео-урок
Оцените качество статьи. Нам важно ваше мнение:
Поделиться с друзьями
подпишитесь на нашу рассылку Мы рассказываем про инвестиционные инструменты и финансовые инструменты доступным языком
рекомендуем статьи по теме Вопросов нет, будьте первым кто его задаст
Задать вопрос эксперту

19 − пятнадцать =

Этот сайт использует Akismet для борьбы со спамом. Узнайте как обрабатываются ваши данные комментариев.

Adblock
detector
Читайте ранее:
Стоит ли инвестировать в облигации аптечной сети “Вита Лайн”?
Стоит ли инвестировать в облигации аптечной сети “Вита Лайн”?

В настоящее время «Вита Лайн» является одной из крупнейших и стремительно развивающихся отечественных аптечных сетей. Компания появилась в 1997 году...

Закрыть