Онлайн-Школа Инвестиционной оценки проектов, акций, бизнеса Жданова Василия и Жданова Ивана

Как с детьми малыми

Как с маленькими детьми

Встречи руководителей Банка России и коммерческих банкиров напоминают общение строгих, но терпеливых родителей с любимыми, но порой слишком надоедливыми детьми. Вот и на этот раз старшие вежливо выслушали младших, а потом мягко, но твердо расставили точки над «ы».

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

То стагнация, то – рецессия. То стагнация…

У председателя Ассоциации российских банков Гарегина Тосуняна непростая работа — он ей не позавидует. Как человек вы добры и неконфликтны, щедры на комплименты и в хорошем настроении. И как представитель банковской отрасли вынужден озвучивать порой неприятные и острые вопросы, которые банкиры направляют регулятору. Местами это немного комично. Как и в этот раз, Тосуняну пришлось бесчисленное количество раз говорить о том, что ключевая ставка слишком высока.

— Оппоненты говорят, что кредиты сопряжены с риском. Но кто будет спорить?! И как можно воспринимать в тексте «Основных направлений денежно-кредитной политики Единого государства на 2017 год и на период 2018 и 2019 годов» Банка России такую ​​фразу, цитирую: «Ограничить склонность к заимствованиям в экономика». Это на 19 странице. В переводе на русский это означает, что регулятор планирует не снижать ставку, а повышать?! Исходя из чего нам следует рассчитывать на устойчивый экономический рост, как говорится в документе, если эта политика (политика регулятора, примерно Finversia) надолго приведет нас к стагнации или рецессии. Стагнация или рецессия? — Чтобы подчеркнуть этот порочный круг российской банковской сансары, Тосунян сначала скрестил руки вправо, а затем влево. Затем он повторил движение.

Среди других менее амбициозных требований Тосунян назвал некоторые «неоправданные с точки зрения рынка» меры по ужесточению регулирования. Так, с 1 января 2017 года согласно этому же документу кредиты, выданные на пополнение оборотных средств, должны быть отнесены к третьей категории. Это означает, что банки будут вынуждены создавать резервы до 100% по таким кредитам. Такой же объем резервов ждет те банки, которые будут кредитовать компании, не осуществляющие реальной деятельности. В документе говорится, что «деятельность может быть признана нереальной даже при выявлении формального признака». Президент АРБ также посетовал на «непонятную секретность методологии регулятора» в части проведения экспертизы при оценке гарантии. Банкирам непонятны критерии отнесения кредита к проблемным – в случае, если заемщик уже выплачивает кредит в другом банке. Банкиров не устраивают срочные сроки принятия некоторых законопроектов, исходящих от ЦБ. По его словам, регулятор устанавливает дату вступления в силу определенного стандарта в то время, когда будущее содержание документа еще не известно.

Они очень живучие – те, кто отсидел 18 лет

— Теперь вторую тему, которую я хотел бы высказать. Об уровне культуры управления. С одной стороны, я очень ценю уровень культуры регулятора. Мы много работаем, общаемся, как в рабочих группах, так и на конференциях и встречах. Но плюсы есть плюсы, а культура управления требует серьезного улучшения. Хотя это на высоком уровне. Например, для устранения проблемы круговой поруки между регулятором и банками глава АРБ подал очередной иск в «возмущенном» тоне, но тут же приготовил горсть соломы:

— Я понимаю, что многое из того, что я сказал, спорно. Но это связано с высоким уровнем доверия к коллегам из Банка России. Если бы я не думал об этом, я бы не сказал этого. Мы понимаем, что система стабилизируется, что у банков вырабатывается сумасшедший иммунитет… Знаете, я как-то спросил Жженова (Георгий Жжёнов, советский и российский актер — Финверсия): «Вам исполнилось 18 лет. Как вы выжили?» Он ответил, что те, кто выжил, очень живучи, у них иммунитет ко всему.

«Долгих лет вам! Берегите себя!»

После такой пикантной закуски президентом стал Дмитрий Тулин, первый заместитель председателя Банка России. Он не подготовил речь, в чем тут же признался. Тулин не курировал ЦБ 10 лет, но 18 октября был назначен куратором надзорного блока. Новомобилизованный ветеран вошел в воспоминания, как это было 10 лет назад:

— Руки помнят, привычка, навыки остаются, надо будет наверстать упущенное, — вспоминал первый заместитель Эльвиры Набиуллиной времена, когда он сам был таким же простым банкиром, — как те, кто пришел сюда сегодня, — Да, не всегда Мне нравилось то, что делает ЦБ, это не всегда было понятно. Но, к счастью, были товарищеские отношения, была возможность открыть дверь, обернуться, откровенно поговорить. Это помогло. Во-первых, это помогло успокоиться психологически. Но и проблемы были решены. Не сразу. Но регулятор все равно реагирует на сигналы рынка. Что я могу сказать спустя 10 лет? Что доля людей в Центральном банке, проработавших в банковской сфере большую часть своей жизни, значительно увеличилась. Они прекрасно понимают и чувствуют проблемы банкиров. Они плоть и кровь банковского мира. Это не изолированные чиновники от реальной жизни.

Как с маленькими детьми

Встреча банкиров с руководством ЦБ РФ
Фото: Альберт Тахавьев, Finversia.ru

Тулин, если бы была такая возможность, продолжил бы рассказывать аудитории, как он и его коллеги работают в ЦБ. Это непросто, но интересно, как постоянно растет его профессиональный уровень и погруженность в предмет. Как их волнует трагическая судьба российских банков. О том, как было 10 лет назад и как сейчас… Но никто из присутствующих, видимо, не разделял его ностальгических настроений. Или не смей показывать. Ведь, думал Тулин, они кажутся плотью и кровью и кажутся своими, родными.. но тем не менее они все такие далекие, чужие здесь. Они не понимают разрыва между кредитованием и экономическим ростом. Ну дети маленькие, неразумные. А затем Тулину пришлось прочитать им короткую лекцию о финансовом образовании:

— Вклад банковского сектора в экономический рост страны не в объеме кредитов! Увеличение долговой нагрузки работает только тогда, когда эти процессы сопровождаются снижением затрат, ростом производительности труда и появлением добавленной стоимости. Основной вклад заключается в снижении банковских расходов. Поэтому искренне желаю вам всем долголетия. Это будет вашим вкладом в экономический рост. Что насчет кредитов? Что ж, условия будут, кредит тоже будет расти», — напутствовал он собравшихся.

А новый депутат Набиуллина разъяснила собравшимся, что «банковские кредиты никогда не были важным источником развития экономики», что «главная проблема нашей экономики в том, что у собственников не хватает собственных средств» и что они спрашивают главный вопрос нашего времени, насколько дорого для потребителя обойдется содержание финансовых институтов-посредников. Так что теперь он позвонил этим банкирам. Эти жадные люди, которые, по его словам, стремятся брать деньги у ЦБ по низкой ставке и отдавать их, в виде кредитов, по высокой ставке. Посредники. Он сорвал ремни со скамейки.

«Берегись» были его последние слова.

Эти банки с неправильной бизнес-моделью

«Я тоже не готовился», — принял эстафету вице-президент Банка России Василий Поздышев.

Поздышев сказал, что банки пережили кризис. Что дефолт по кредитам для юрлиц составляет 3 трлн рублей и снижается уже два месяца подряд. Что доля кредитов в иностранной валюте снижается: для физических лиц с 30% в начале года до 25% в настоящее время, для юридических лиц — с 40% до 30% соответственно. Прибыль отрасли за 10 месяцев текущего года составила 714 млрд рублей, что в 4 раза больше, чем в прошлом году.

Поздышев прогнозирует, что к концу года банки покажут около 1,5 трлн руб маржи: 800–900 млрд руб прибыли и 500–600 млрд руб резервов. ЦБ доволен ростом ипотеки, который начался с ростом кредита в других сферах. Вице-президент ЦБ, как и его коллега, выступавший ранее, также считает, что все проблемы наших банков не в проблемных кредитах и ​​не в бесконечных кризисах:

— Мы видим, что отсутствие рентабельности банков во многих случаях связано с неправильной бизнес-моделью. И все же владельцы банков будут упорно продолжать финансировать эту модель, — удивился Василий Поздышев. Ему также предстояло ответить на вопросы, заданные Тосуняном, — необходимый формат. Встреча с банкирами. Тут надо запастись терпением. И, по возможности, быть дружелюбным.

Поздышев сообщил, что о «срочных» сроках не может быть и речи, что готовился законопроект о сокращении банковских кредитов предприятиям их владельцев на три года и каждый раз откладывался по примеру банкиров, идущих им на уступки.

— Банкиры просили отсрочку, но каждый раз срывали сроки, — пожаловался он и дал понять, что терпение регулятора рано или поздно придет к концу.

По словам вице-президента ЦБ, еще одной «старой» болезнью отрасли является фиктивное увеличение капитала, и регулятор подготовил контрмеры по этому поводу; соответствующий документ в ближайшее время будет представлен на обсуждение банковскому сообществу.

Еще одной мерой по нормализации ситуации в отрасли Поздышев назвал дополнительное накопление резервов под портфельные активы: недобросовестные менеджеры переупаковывают кредиты, добавляя плохие к хорошим, чтобы сразу не различить, где что находится.

— Ранее мы добавили дополнительные резервы по конкретным идентифицированным кредитам. И теперь новые правила позволят экстраполировать выявленные нарушения на весь портфель, предупредил он банкиров. Было понятно, что регулятор был вынужден пойти на эту крайнюю меру, потому что дальше терпеть «перепаковщиков» не было никакого смысла.

В завершение г-н Поздышев рассказал о самом сокровенном, о том, чего хотят от коммерческих банков:

— А мы хотим очень мало. Обеспечить отражение рисков в ваших отчетах. Нам нужны надежные отчеты. Чтобы у банков были понятные бизнес-модели; ведь даже собственники не могут нам объяснить, на чем зарабатывают их банки. И чтобы после выявления проблем менеджеры предлагали нам реальные решения. И они не предложили переупаковать проблемы.

После выступлений Тулина и Поздышева я изменил свою точку зрения на большое участие Тосуняна: по сравнению с ребятами с Неглинной, 12, работа Тосуняна — чуть ли не козырь. Так мало. И не беда, что надо 100 раз повторять очевидное, объяснять. Они по-отечески любят своих подопечных, отодвигают сроки вступления документов в силу, доверяют и. каждый норовит найти какие-то лазейки, нарисовать красивые отчеты и по-детски сделать вид, что так и было.

Как с маленькими детьми

Встреча банкиров с руководством ЦБ РФ
Фото: Альберт Тахавьев, Finversia.ru

Главное, чтобы без шатаний

Так что Игорю Дмитриеву, директору Департамента денежно-кредитной политики Банка России, пришлось набраться терпения, и уже в который раз! — объясните, почему ставка не снижается.

— Никаких колебаний курса быть не должно, понимаете? Вот, например, мы снизили ставку, а потом был нефтяной шок. И что?! Снова повышать ставку? Промышленность восприняла бы это гораздо более болезненно. Важна траектория достижения цели. Если вы слишком растянетесь во времени, вы можете подорвать доверие. А делать это быстро — это шоковая терапия. И структурные проблемы нашей экономики не могут быть решены быстро. Поэтому у нас будет умеренно жесткая политика. Нам важнее сохранить склонность россиян к сбережениям! Ведь если мы снизим ключевую ставку на 3-4 пункта, мы все равно не получим роста экономики.

Игорь Дмитриев заявил, что сегодня у ЦБ есть возможность проводить самостоятельную политику, что долларизация экономики снижается, что склонность к сбережениям угнетающе влияет на инфляцию, и что в ближайшие три года стоит инвестировать в 40 за баррель нефти, а дефицит бюджета за это же время уменьшится до 1%.

Первая панель заседания подошла к концу, зал очистился, высокие гости приступили к работе. Банкиры сделали еще одно предложение. В сотый раз повторяли: ставку повышать не собираемся. Банк России показал, что способен проводить самостоятельную политику в стране, где экономический рост не увязан с кредитованием, а все проблемы связаны с неверными бизнес-моделями не тех собственников. Но Дмитрий Тулин был прав: задача банков в этой стране — пережить зиму, спастись до лучших времен и постараться особо не раздражать регулятор всякими ребяческими информационными ухищрениями. С наивными претензиями и демонстрацией финансовой безграмотности. Ну, может быть, только раз в год.

Москва.

Самая обсуждаемая >10 000 просмотров >100 лайков С примером Видео-урок
Оцените качество статьи. Нам важно ваше мнение:
Поделиться с друзьями
подпишитесь на нашу рассылку Мы рассказываем про инвестиционные инструменты и финансовые инструменты доступным языком
рекомендуем статьи по теме Вопросов нет, будьте первым кто его задаст
Задать вопрос эксперту

шестнадцать + двадцать =

Этот сайт использует Akismet для борьбы со спамом. Узнайте, как обрабатываются ваши данные комментариев.

Adblock
detector